Bajo el interrogante “Créditos a los sectores vulnerables: ¿un salvavidas o un ancla?”, CADAM ya había advertido en febrero de 2025 que el acceso al financiamiento podía no estar funcionando como una herramienta de alivio para los hogares de menores ingresos, sino que podía profundizar sus dificultades.

Más de un año después, la entidad sostuvo que aquella advertencia cobró mayor relevancia frente al incremento de la morosidad de las familias y el deterioro de los créditos otorgados por entidades no bancarias.

CADAM pidió controlar la morosidad

Para los mayoristas, el problema excede al sistema financiero porque el endeudamiento también repercute sobre el consumo. Cuando una familia debe destinar una proporción cada vez mayor de sus ingresos al pago de cuotas, intereses y cargos, dispone de menos dinero para comprar alimentos y otros bienes esenciales.

CADAM consideró que bancos, fintech y aplicaciones financieras deben estar sujetos a controles del Banco Central, y planteó que la morosidad debería ser uno de los principales indicadores para evaluar el funcionamiento del sistema crediticio.

“Cuando una entidad presta mal y acumula incobrables, incorpora ese costo a la tasa de interés. En definitiva, el que paga termina pagando también por el que no paga”, advirtió la cámara.

En ese sentido, la entidad propuso analizar un esquema que contemple mayores exigencias regulatorias o encajes para las entidades que registren elevados niveles de morosidad.

El objetivo, aclaró CADAM, no debería ser establecer controles sobre las tasas de interés, sino incentivar un crédito responsable y evitar que el deterioro de las carteras termine trasladándose al resto de los consumidores.

El impacto de los impuestos sobre los préstamos

La cámara también cuestionó la carga tributaria que recae sobre los créditos personales. Según planteó, impuestos como Ingresos Brutos, Sellos y distintas tasas provinciales y municipales terminan incrementando el costo final del financiamiento.

Para CADAM, la combinación entre el costo del dinero, los niveles de incobrabilidad y la presión impositiva conforma un escenario que encarece el acceso al crédito para las familias.

“Si queremos recuperar el consumo, debemos bajar la morosidad y sacar los impuestos que encarecen el financiamiento de los préstamos personales y regular la morosidad”, sostuvo la entidad.

El reclamo de los mayoristas se suma así al debate sobre el creciente endeudamiento de los hogares y el papel que cumplen las nuevas plataformas financieras en el acceso al crédito, especialmente entre los sectores con menores ingresos.